Xác Định Vùng Quá Mua/Quá Bán: Bí Quyết Giao Dịch Hiệu Quả

Việc nhận diện thị trường đang ở trạng thái quá mua hay quá bán là yếu tố then chốt để xác định điểm mua và bán tối ưu trên các thị trường chứng khoán, quyền chọn và ngoại hối. Thị trường quá bán thường trải qua giai đoạn giảm giá mạnh và được kỳ vọng sẽ phục hồi. Ngược lại, thị trường quá mua đã tăng trưởng vượt mức và tiềm ẩn nguy cơ điều chỉnh giảm. 

Mặc dù có nhiều chỉ báo kỹ thuật giúp nhận diện trạng thái này, nhưng RSI và Stochastic là hai công cụ được sử dụng rộng rãi và hiệu quả nhất.

RSI Là Gì? Hướng Dẫn Sử Dụng Chi Tiết

RSI là một chỉ báo động lượng, đo lường tốc độ và sự thay đổi của các biến động giá, được phát triển bởi J. Welles Wilder Jr. và giới thiệu trong cuốn sách "New Concepts in Technical Trading Systems" (1978).

RSI là một bộ dao động có giá trị từ 0 đến 100, phản ánh tương quan giữa mức tăng và mức giảm giá trung bình trong một khoảng thời gian nhất định. RSI được sử dụng để xác định các điều kiện quá mua và quá bán, cũng như để xác nhận xu hướng.

Giải thích các mức RSI:

• Mức 70 trở lên: 

Thường được coi là vùng quá mua, cho thấy thị trường có thể sắp điều chỉnh giảm.

Tuy nhiên, trong một xu hướng tăng mạnh, RSI có thể duy trì trên mức 70 trong thời gian dài.

• Mức 30 trở xuống: 

Thường được coi là vùng quá bán, cho thấy thị trường có thể sắp phục hồi.

Tuy nhiên, trong một xu hướng giảm mạnh, RSI có thể duy trì dưới mức 30 trong thời gian dài.

• Mức 50: 

Được coi là mức trung bình, cho thấy thị trường đang ở trạng thái cân bằng.

Khi RSI vượt qua mức 50 từ dưới lên, đó có thể là dấu hiệu của một xu hướng tăng mới.

Khi RSI giảm xuống dưới mức 50 từ trên xuống, đó có thể là dấu hiệu của một xu hướng giảm mới.

Lưu ý khi sử dụng RSI: 

• RSI không phải là một chỉ báo hoàn hảo và có thể tạo ra các tín hiệu sai lệch.

• RSI nên được sử dụng kết hợp với các chỉ báo kỹ thuật khác để tăng độ chính xác.

• Nhà giao dịch nên điều chỉnh các cài đặt RSI để phù hợp với phong cách giao dịch và thị trường của họ.

Số chu kỳ giao dịch được sử dụng trong phép tính RSI ảnh hưởng trực tiếp đến độ nhạy và độ chính xác của chỉ báo: chu kỳ ngắn (ví dụ 7 kỳ) làm RSI nhạy cảm hơn với biến động giá ngắn hạn, tạo ra nhiều tín hiệu nhưng cũng dễ sai lệch, trong khi chu kỳ dài (14 kỳ trở lên) giúp RSI ít nhạy cảm hơn, tạo ra ít tín hiệu hơn nhưng đáng tin cậy hơn; cài đặt mặc định 14 kỳ được xem là sự cân bằng tốt, và "kỳ" này có thể là phút, ngày, tuần, tháng tùy khung thời gian giao dịch, tuy nhiên, không có cài đặt nào hoàn hảo cho mọi thị trường và nhà đầu tư, việc kết hợp RSI với các chỉ báo khác và hiểu rõ hạn chế của nó là cần thiết để giao dịch hiệu quả.

Stochastic Oscillator: Cách Xác Định Điểm Mua Bán

Khác với RSI tập trung vào mức tăng và giảm trung bình, Stochastic so sánh giá đóng cửa hiện tại với phạm vi giá trong một khoảng thời gian nhất định. Nguyên lý cơ bản của Stochastic là:

• Xu hướng tăng: Giá thường đóng cửa gần mức cao nhất của phạm vi giá. 

• Xu hướng giảm: Giá thường đóng cửa gần mức thấp nhất của phạm vi giá.

Do đó, khi giá bắt đầu dịch chuyển từ các mức cực đoan (cao nhất hoặc thấp nhất) về phía giữa phạm vi, đây được xem là dấu hiệu cho thấy động lực của xu hướng hiện tại đang yếu dần.

Các mức giá trị của Stochastic:

• Giá trị 100: Giá đóng cửa hiện tại đang ở mức cao nhất trong khoảng thời gian được xét.

• Giá trị từ 80 trở lên: Thị trường đang ở trạng thái quá mua, báo hiệu khả năng đảo chiều giảm giá.

• Giá trị từ 20 trở xuống: Thị trường đang ở trạng thái quá bán, báo hiệu khả năng đảo chiều tăng giá.

Giống như RSI, Stochastic cũng thường được sử dụng với cài đặt mặc định là 14 kỳ, thể hiện cho 14 phiên giao dịch.

Khi Nào Nên Mua, Khi Nào Nên Bán?

Khi thị trường ở trạng thái quá bán, điều này có nghĩa là giá đã giảm quá mức và có khả năng phục hồi.  Lý do mua là vì tài sản bị định giá thấp và dự kiến sẽ tăng giá trở lại.

Khi thị trường ở trạng thái quá mua, điều này có nghĩa là giá đã tăng quá mức và có khả năng điều chỉnh giảm. Lý do bán là vì tài sản bị định giá quá cao và dự kiến sẽ giảm giá.

Dấu hiệu của thị trường bị định giá thấp là gì? 

Chỉ số RSI (Relative Strength Index) từ 30 trở xuống: RSI là chỉ báo đo lường động lượng giá. RSI từ 30 trở xuống cho thấy thị trường đang ở trạng thái quá bán.

Chỉ báo Stochastic Oscillator từ 20 điểm trở xuống: Stochastic Oscillator là chỉ báo so sánh giá đóng cửa hiện tại với phạm vi giá trong một khoảng thời gian nhất định. Stochastic Oscillator từ 20 điểm trở xuống cho thấy thị trường đang ở trạng thái quá bán.

Kết luận

RSI và Stochastic là hai chỉ báo kỹ thuật hữu ích, nhưng đều có điểm mạnh và yếu riêng, tốt nhất nên kết hợp chúng với các công cụ khác để xác định điểm mua bán tối ưu; cần lưu ý rằng, thị trường có thể duy trì trạng thái quá mua/quá bán trong thời gian dài, khiến tín hiệu từ hai chỉ báo này đôi khi xuất hiện quá sớm, đặc biệt trong các thị trường có xu hướng mạnh.